EUR/USD berfluktuasi dalam kisaran ketat di dekat 1,0900 pada hari Senin pagi. Euro dapat meregang lebih tinggi jika suasana risiko terus membaik. Support kunci tampaknya telah terbentuk di area 1,0850-1,0860. EUR/USD berhasil naik tipis selama jam perdagangan Asia pada hari Senin dan stabil di dekat 1,0900 setelah menutup minggu sebelumnya di wilayah negatif. Dengan tidak adanya penggerak fundamental, persepsi risiko dapat mendorong pergerakan pasangan mata uang ini dalam jangka pendek. Harga Euro Hari Ini Tabel di bawah ini menunjukkan persentase perubahan Euro (EUR) terhadap mata uang utama lainnya hari ini. Euro adalah yang terlemah terhadap Yen Jepang.   USD EUR GBP CAD AUD JPY NZD CHF USD   -0.09% -0.06% 0.00% 0.12% -0.10% 0.14% -0.03% EUR 0.09%   0.04% 0.09% 0.21% -0.01% 0.23% 0.07% GBP 0.04% -0.05%   0.03% 0.16% -0.06% 0.25% 0.01% CAD 0.00% -0.10% -0.05%   0.14% -0.08% 0.20% -0.03% AUD -0.15% -0.23% -0.21% -0.15%   -0.25% 0.00% -0.17% JPY 0.07% -0.03% 0.07% 0.08% 0.22%   0.28% 0.05% NZD -0.20% -0.29% -0.25% -0.20% -0.05% -0.28%   -0.23% CHF 0.01% -0.07% -0.02% 0.03% 0.16% -0.06% 0.21%   Heat Map menunjukkan persentase perubahan mata uang utama terhadap satu sama lain. Mata uang dasar dipilih dari kolom kiri, sedangkan mata uang pembanding dipilih dari baris atas. Sebagai contoh, jika Anda memilih Euro dari kolom kiri dan bergerak di sepanjang garis horizontal ke Yen Jepang, persentase perubahan yang ditampilkan di dalam kotak akan menunjukkan EUR (dasar)/JPY (pembanding). Penguatan Dolar AS (USD) secara luas akibat komentar-komentar hawkish dari pejabat Federal Reserve minggu lalu memaksa EUR/USD untuk tetap bertahan. Menurut CME FedWatch Tool, pasar memprakirakan sekitar 55% kemungkinan kenaikan suku bunga Federal Reserve (The Fed) sebesar 25 basis poin di bulan Maret, turun dari hampir 70% di awal minggu sebelumnya. Sementara itu, Presiden Bank Sentral Eropa (ECB) Christine Lagarde menghadiri sebuah panel di World Economic Forum pada hari Jumat dan mencatat bahwa inflasi di Zona Euro mulai turun. Lagarde menahan diri untuk tidak berkomentar lebih lanjut mengenai prospek kebijakan dan gagal memicu reaksi yang nyata pada EUR/USD. Agenda ekonomi AS tidak akan menawarkan rilis data pada hari Senin. Di awal sesi Eropa, indeks saham berjangka AS naik antara 0,1% dan 0,7%. Apabila indeks utama Wall Street dibuka dengan aksi bullish dan terus menguat di paruh kedua hari ini, USD akan mengalami kesulitan untuk mendapatkan permintaan. Analisis Teknis EUR/USD Indikator Relative Strength Index (RSI) pada grafik 4 jam naik di atas 50 pada hari Senin dan EUR/USD menutup 6 candle 4 jam terakhir di atas Simple Moving Average (SMA) 20 periode. Meskipun perkembangan teknis ini menunjukkan kecenderungan yang sedikit bullish dalam jangka pendek, para pembeli mungkin ragu untuk bertaruh pada pemulihan yang stabil. Pasangan mata uang ini dapat menghadapi level-level resistance yang kuat di 1,0925 (SMA 200 periode), 1,0950-1,0960 (SMA 100 periode, Fibonacci retracement 23,6% dari tren naik terbaru) dan 1,1000 (level psikologis). Pada sisi negatifnya, area support kuat tampaknya telah terbentuk di 1,0860-1,0850 (Fibonacci retracement 38,2%, level statis) sebelum 1,0800 (level psikologis, level statis) dan 1,0780 (Fibonacci retracement 50% ).

Mencoba meyakinkan pasar bahwa penurunan suku bunga adalah hal yang salah membutuhkan panduan, sesuatu yang mungkin tidak terlalu diminati oleh Bank Sentral Eropa pada saat ini. Kita memang berada dalam fase ketergantungan pada data. Presiden Lagarde akan menegaskan hal ini. Kami tidak mengharapkan pertemuan ini menjadi titik balik bagi suku bunga Zona Euro atau euro. Kami membahas di sini apa ekspektasi dasar kami untuk pertemuan kebijakan ECB bulan Januari. Singkatnya, kami pikir Presiden Lagarde dan rekan-rekannya tidak terlalu terobsesi dengan harga pasar yang dovish seperti yang diyakini banyak orang, dan bahwa mereka lebih memilih untuk tetap berpegang pada ketergantungan pada data murni dan menghindari memberikan panduan daripada memfokuskan upaya mereka pada penurunan suku bunga. Dengan kata lain, jangan berharap ada perubahan signifikan dalam bahasa ECB bulan ini. Implikasi pasar – dengan kata lain – seharusnya tidak akan menjadi material jika skenario dasar kami terwujud. Mungkin ada sedikit ruang untuk kenaikan suku bunga dan euro, karena ekspektasi pasar cenderung ke arah penurunan suku bunga yang ditargetkan, namun hal ini tidak akan berlangsung lama. ECB yang bergantung pada data membuat pasar bergantung pada data, yang berarti rilis inflasi dan aktivitas di zona euro yang akan datang mungkin memiliki dampak pasar yang lebih besar daripada komentar anggota ECB. Pada grafik di atas, kami membahas skenario-skenario lain yang dapat terjadi, bersama dengan potensi rambatan pada FX dan suku bunga. Suku Bunga: Ekspektasi Jangka Pendek Mungkin Berkurang, namun Pemangkasan akan Terjadi Menjelang keputusan kebijakan bulan Januari, ECB menghadapi pasar yang mendiskon sedikit di bawah 140bp dalam pelonggaran kebijakan selama tahun ini. Situasi tersebut tidak jauh berbeda dengan yang dihadapi ECB pada bulan Desember ketika ECB merasa harus menolak gagasan penurunan suku bunga dalam waktu dekat. Kami tidak yakin pemikiran ECB akan banyak berubah dalam hal ini. Faktanya, banyak poin yang disoroti dalam laporan pertemuan Desember diulangi dalam pernyataan terbaru oleh para pejabat ECB. ECB, sampai batas tertentu, telah mampu melawan beberapa penurunan suku bunga yang sangat awal, tetapi juga dibantu oleh rilis data. Jika ECB benar-benar berniat untuk menolak penurunan suku bunga yang terlalu dini, ECB telah membatasi dampaknya sendiri. Sementara pada bulan Desember, ECB masih menghindar dari penurunan suku bunga, para pejabat sekarang lebih terbuka membicarakan kemungkinan penurunan suku bunga di musim panas, atau dalam kondisi tertentu bahkan lebih awal, seperti yang dilaporkan Market News kemarin yang mengutip sumber-sumber ECB. Sementara ECB mundur, pergeseran lainnya tidak luput dari perhatian sehingga distribusi ekspektasi pasar secara keseluruhan tetap lebih rendah bahkan jika harga-harga ekor dipangkas. Yang pasti, harga saat ini berlebihan dibandingkan dengan prakiraan ECB kami sendiri dan pandangan kepala ekonom ECB untuk serangkaian penurunan suku bunga yang dimulai pada musim panas. Jika ada, pandangan taktis kami tetap pada kenaikan suku bunga pasar dalam waktu dekat. Namun pada akhirnya, data adalah yang akan menjadi intinya. Apa yang dapat dijelaskan oleh ECB adalah kriteria yang ingin dilihatnya sebelum mempertimbangkan penurunan suku bunga. Inilah yang telah dilakukan oleh para pejabat akhir-akhir ini sehubungan dengan jadwal perkembangan upah dan data terkait. Hal ini mungkin akan mengurangi ekspektasi untuk penurunan suku bunga dalam waktu dekat, namun dengan sendirinya akan membantu menaikkan suku bunga secara keseluruhan pada tingkat yang moderat. FX: Euro dalam Kisaran untuk Menunggu Konvergensi Suku Bunga Kami meragukan pasar FX akan bereaksi besar terhadap pengumuman ECB kecuali Lagarde memberikan kejelasan mengenai waktu pemangkasan suku bunga. EUR/USD telah berada dalam kisaran yang keras kepala baru-baru ini, dan di atas semua itu, cukup terlepas dari dinamika suku bunga jangka pendek. Selisih suku bunga swap 2 tahun EUR/USD saat ini berada di sekitar -115bp, sama seperti di bulan Oktober ketika EUR/USD turun di bawah 1,05, dan di bulan Agustus, ketika pasangan mata uang ini diperdagangkan di sekitar 1,09. Dengan kata lain, selisih suku bunga jangka pendek tradisional tidak dapat digunakan sendiri untuk menentukan mis-valuasi jangka pendek EUR/USD. Grafik di bawah ini menunjukkan nilai-t dari model nilai wajar jangka pendek EUR/USD: semakin jauh nilai-t dari nol, semakin besar kekuatan penjelas yang dimiliki suatu variabel. Statistik-t pada Model Nilai Wajar Jangka Pendek EUR/USD Sumber: ING, Refinitiv Sentimen risiko pasar dan ekuitas secara umum saat ini mendorong sebagian besar pergerakan EUR/USD. Pembaca kami akan dengan mudah mengetahui bahwa grafik harga untuk EUR/USD lebih sesuai dengan indeks ekuitas global dibandingkan dengan selisih suku bunga. Ada dua alasan utama untuk penurunan korelasi dengan suku bunga jangka pendek. Pertama, rally ekuitas yang besar pada akhir 2023, yang memicu perputaran dari dolar ke mata uang Eropa yang bersifat prosiklikal. Dan kedua, fakta bahwa selisih suku bunga EUR/USD tetap berada dalam kisaran yang sangat ketat selama beberapa bulan ini, sejak taruhan pemangkasan suku bunga Federal Reserve dan ECB bergerak bersamaan. Namun, EUR/USD dapat terhubung kembali dengan dinamika jangka pendeknya jika konvergensi nilai tukar EUR terhadap dolar terjadi, misalnya karena adanya repricing yang besar dalam ekspektasi penurunan suku bunga ECB. Ini adalah skenario dasar kami untuk tahun 2024 dan alasan...

  Analisa Teknikal  Continuation Bullish/Naik Level Demand : 2023.39 -2026.76 Prediksi emas cenderung masih akan melanjutkan kenaikan meski sempat terkoreksi namun arah trend masih menunjukan kenaikan dan belum ada tanda pembalikan tinggi untuk saat ini. Hal ini karena pengaruh konflik timur tengah yang kunjung tinggi dan AS cenderung nenyerang negara Yaman secara Terus menerus sehingga membuat investor ragu untuk berinvestasi di negara AS itu sendiri. Pengaruh pelemahan USD akan cenderung berlangsung lama dan membuat negara yang berlawanan dengan USD alan cenderung inflasi tinggi dan membuat perekonomian tidak stabil sehingga besar kemungkinan investor cenderung lebih memilih emas yang merupakan safe heaven dan lebih dalam kondisi aman. Untuk hari ini belum ada berita yang cukup signifikan. Analisa Fundamental Futures emas lebih tinggi selama sesi AS pada Jumat. Pada Divisi Comex New York Mercantile Exchange, Futures emas untuk penyerahan Februari diperdagangkan pada USD2,00 per troy ons pada waktu penulisan, meningkat 0,43%. Instrumen ini sebelumnya diperdagangkan sesi tinggi USD per troy ons. Emas kemungkinan akan mendapat support pada USD2.004,60 dan resistance pada USD2.062,80. Indeks Dolar AS Berjangka yang memantau kinerja greenback versus keranjang enam mata uang utama lainnya, jatuh 0,24% dan diperdagangkan pada USD103,06. Sementara itu di Comex, Perak untuk penyerahan Maret jatuh 0,42% dan diperdagangkan pada USD22,71 per troy ons sedangkan Tembaga untuk penyerahan Maret naik 1,21% dan diperdagangkan pada USD3,79 per pon.

Dampak Terbatas Konflik Timur Tengah Meskipun ketegangan di Timur Tengah dan gangguan potensial dalam ekspor bahan bakar Rusia terjadi, dampaknya terbatas. Pasar minyak diperkirakan tetap cukup di paruh pertama tahun 2024, didukung oleh produksi tinggi AS dan pembatasan produksi OPEC. Mulai Terkoreksi Dari Tahanan Resistance Sempat terkonsolidasi di puncak time frame H1 terlihat harga kembali terkoreksi. Gagal-nya penembusan puncak baru mengisyaratkan berkurangnya momentum bullish. Ada potensi terkoreksi lebih dalam. Prediksi :WEAK OIL Trade Plan: SELL AREA : 73.50 - 74.50 SL  : 75.50 TP1 : 72.50 TP2 : 71.25 Alternatif: BUY STOP : 74.50 SL  : 73.50 TP1 : 75.00 TP2 : 76.50

Harapan Pemotongan Suku Bunga Semakin Berkurang Meskipun turun ke level terendah dalam sebulan, emas mendapatkan sedikit dukungan dari permintaan tempat aman akibat eskalasi konflik di Timur Tengah. Tekanan terbesar berasal dari harapan yang berkurang akan pemotongan suku bunga Maret, dengan data penjualan ritel yang kuat.​ Retrace di Area Trendline, Cari Sinyal Sell Di Resistance Harga emas melakukan rebound ke area resistance di time frame H1. Harga berhasil memantul dari trendline. Pantau area resistance kuat ini untuk cari sinyal sell kembali. Prediksi :WEAK GOLD Trade Plan: Trade Plan: SELL AREA : 2030.00-2034.00 SL  : 2050.00 TP1 : 2025.00 TP2 : 2015.00 Alternatif: BUY STOP : 2038.00 SL  : 2028.00 TP1 : 2040.00 TP2 : 2048.00

Konflik Timur Tengah Menahan Penurunan Silver Aset safe-haven menjadi incaran investor ditengah kegaluan geopolitik Timur Tengah, hal tersebut berpengaruh terhadap Harga Perak yang kembali tidak berhasil turun dari grafik harian. Harga Konsolidasi di Support Harga masih bergerak dalam bias bearish dibawah trendline. Pullback yang terjadi masih harus berhasil menembus area trendline. Sinyal sell bisa dicari lagi di area terndline. Prediksi :WEAK SILVER Trade Plan: SELL AREA : 22.600-22.750 SL  : 23.000 TP1 : 22.450 TP2 : 22.250 Alternatif: BUY STOP : 23.000 SL  : 22.800 TP1 : 23.100 TP2 : 23.200

Pergerakan GBP/USD sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bullish, dan berpotensi naik ke sekitar level 1.27137. Cermati pergerakan GBP/USD jika membentuk sebuah pola candlestick bullish yang valid di sekitar area Support 1.26811-1.26648, karena ada potensi GBP/USD kembali bergerak bullish ke sekitar area 1.27137. Sebaliknya waspadai jika GBP/USD bergerak bearish dan bertahan di bawah area 1.26648, karena ada potensi GBP/USD berbalik bergerak bearish ke sekitar area 1.26322.

Pergerakan XAU/USD sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bearish, dan berpotensi turun ke sekitar level 2018.26. Cermati pergerakan XAU/USD jika muncul sebuah pola candlestick bearish yang valid di sekitar area Resistance 2026.63-2030.81, karena ada potensi XAU/USD kembali bergerak bearish ke sekitar area 2018.26. Sebaliknya waspadai jika XAU/USD bergerak bullish dan bertahan di atas area 2030.81, karena ada potensi XAU/USD berbalik bergerak bullish ke sekitar area 2039.17.

Pergerakan CLSK sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bearish, dan berpotensi turun ke sekitar level 72.41. Cermati pergerakan CLSK jika muncul sebuah pola candlestick bearish yang valid di sekitar area Resistance 73.29-73.73, karena ada potensi CLSK kembali bergerak bearish ke sekitar area 72.41. Sebaliknya waspadai jika CLSK bergerak bullish dan bertahan di atas area 73.73, karena ada potensi CLSK berbalik bergerak bullish ke sekitar area 74.61.

EUR/USD melanjutkan pergerakan harga konsolidatif sideways di tengah isyarat fundamental yang beragam. Sinyal yang beragam dari para pembuat kebijakan ECB menahan para pedagang untuk menempatkan taruhan terarah. Pergerakan harga USD yang lemah juga tidak banyak memberikan dorongan yang berarti bagi pasangan ini. Pasangan EUR/USD berosilasi dalam kisaran sempit selama awal sesi Eropa pada hari Jumat dan tetap berada dalam jarak yang mencolok dari palung satu bulan yang disentuh pada hari Rabu. Para pengambil kebijakan Bank Sentral Eropa (ECB) telah berjuang untuk mengirimkan pesan yang jelas apakah mereka akan menaikkan suku bunga atau menurunkannya, yang menahan para pedagang untuk menempatkan taruhan terarah di sekitar mata uang bersama. Faktanya, Presiden Joachim Nagel mengatakan pada hari Senin bahwa masih terlalu dini bagi ECB untuk mendiskusikan pemangkasan suku bunga karena inflasi masih tinggi. Sebaliknya, Anggota Dewan Pemerintahan ECB Tuomas Valimaki pada hari Selasa mengisyaratkan keterbukaannya untuk mempertimbangkan penurunan suku bunga lebih cepat daripada sebagian besar rekan-rekannya. Selain itu, Presiden ECB Christine Lagarde menolak untuk menolak taruhan untuk penurunan suku bunga secara kumulatif lebih dari 150 basis poin (bp) tahun ini. Namun, Lagarde memperingatkan agar tidak ada optimisme yang terlalu dini di pasar di tengah kenaikan inflasi Zona Euro, ke tingkat 2,9% YoY di bulan Desember. Selain itu, pergerakan harga Dolar AS (USD) yang lemah gagal memberikan dorongan yang berarti pada pasangan EUR/USD di hari terakhir minggu ini. Data Penjualan Ritel AS yang lebih baik dari prakiraan yang dirilis pada hari Rabu, bersama dengan laporan pasar tenaga kerja yang kuat pada hari Kamis, menunjukkan bahwa ekonomi dalam kondisi yang baik. Selain itu, pernyataan hawkish baru-baru ini oleh beberapa pejabat The Fed meredam ekspektasi untuk penurunan suku bunga lebih awal. Sementara itu, berkurangnya peluang untuk pelonggaran kebijakan yang lebih agresif oleh bank sentral AS mengangkat imbal hasil obligasi pemerintah AS bertenor 10 tahun ke level tertinggi dalam lebih dari lima minggu terakhir dan memberikan dukungan terhadap dolar. Meskipun begitu, pasar masih memprakirakan 50% kemungkinan penurunan suku bunga The Fed di bulan Maret. Hal ini, bersama dengan kinerja yang stabil di sekitar pasar ekuitas, membatasi kenaikan Greenback sebagai safe-haven dan memberikan dukungan pada pasangan EUR/USD. Oleh karena itu, akan lebih bijaksana untuk menunggu pergerakan yang berkelanjutan di salah satu arah sebelum menentukan lintasan jangka pendek untuk pasangan mata uang ini. Para pelaku pasar saat ini menantikan komentar-komentar Presiden ECB Christine Lagarde di Forum Ekonomi Dunia untuk mendapatkan dorongan. Kemudian selama awal sesi Amerika Utara, para trader akan mengambil isyarat dari data ekonomi AS – yang menampilkan rilis Sentimen Konsumen Michigan Awal dan Ekspektasi Inflasi, bersama dengan data Penjualan Rumah yang Sudah Ada. Selain itu, pidato dari anggota FOMC yang berpengaruh, bersama dengan imbal hasil obligasi AS dan sentimen risiko yang lebih luas, dapat mendorong permintaan USD dan menghasilkan peluang trading jangka pendek di sekitar pasangan EUR/USD. Namun demikian, harga spot tersebut tetap berada di jalur untuk mencatat kerugian mingguan setelah nada bullish yang mendasari USD. Prospek Teknis Dari perspektif teknis, penembusan di bawah level Fibonacci retracement 61,8% dari kenaikan bulan Desember mendukung para trader bearish. Selain itu, osilator pada grafik harian baru saja mulai mendapatkan daya tarik negatif dan menunjukkan bahwa jalur yang paling mungkin bagi pasangan EUR/USD adalah ke sisi negatifnya. Oleh karena itu, penembusan yang meyakinkan di bawah Simple Moving Average (SMA) 200-hari yang sangat penting, yang saat ini dipatok di dekat area 1,0845, diperlukan untuk menegaskan kembali prospek negatif. Harga spot tersebut kemudian dapat mempercepat penurunan lebih lanjut menuju SMA 100 hari, di sekitar area 1,0765, sebelum menargetkan untuk menantang swing low Desember, di dekat area 1,0725-1,0720. Ini diikuti oleh level 1,0700, yang jika ditembus dengan pasti akan membuka jalan untuk kelanjutan penurunan korektif baru-baru ini dari puncak multi-bulan yang disentuh pada bulan Desember. Di sisi lain, level 1,0900 mungkin akan terus bertindak sebagai penghalang langsung di depan zona horizontal 1,0920, yang mewakili breakpoint support kisaran perdagangan selama hampir dua minggu. Pemulihan lebih lanjut lebih mungkin untuk menarik penjual baru dan tetap dibatasi di dekat zona pasokan 1,0970-1,0975. Yang terakhir ini akan bertindak sebagai titik penting utama, yang jika ditembus dengan tegas dapat memicu rally short-covering. Pergerakan naik selanjutnya berpotensi untuk mengangkat pasangan EUR/USD melampaui level psikologis 1,1000, menuju rintangan relevan berikutnya di dekat area 1,1060. Momentum dapat berlanjut lebih jauh menuju level 1,1100 dalam perjalanan menuju puncak multi-bulan, di sekitar area 1,1135-1,1140. Grafik Harian EUR/USD

Konflik Timur Tengah Dorong Harga Emas Harga emas menguat lagi kemarin, didorong oleh permintaan aset safe-haven di tengah konflik yang terjadi di Timur Tengah, sementara pasar masih mencari kejelasan arah suku bunga Fed. Pullback ke Area Resistance, Cari Sinyal Sell Lagi Harga emas melakukan pullback ke area resistance di time frame H4. Candlestick bearish masih mendominasi. Pantau area resistance tersebut untuk cari sinyal sell lagi.   Prediksi : WEAK GOLD Trade Plan: SELL AREA : 2030.00-2034.00 SL  : 2038.00 TP1 : 2028.00 TP2 : 2016.00 Alternatif: BUY STOP : 2038.00 SL  : 2028.00 TP1 : 2040.00 TP2 : 2048.00

Perak Terdorong Penguatan Logam Mulia Perak ikut menguat seiring penguatan harga logam mulia terkait kondisi geopolitik Timur Tengah yang mendorong pasar untuk mencari aset safe-haven.   Harga Masih Dalam Downtrend Harga masih bergerak dalam bias bearish. Pullback yang terjadi masih harus menemui area resistance. Sinyal sell bisa dicari lagi di area resistance. Prediksi : WEAK SILVER Trade Plan: SELL AREA : 22.800-22.850 SL  : 23.000 TP1 : 22.750 TP2 : 22.650 Alternatif: BUY STOP : 23.000 SL  : 22.800 TP1 : 23.100 TP2 : 23.200