中国数据良莠不齐，澳元/美元徘徊于心理水平下方

• 由于市场谨慎，美元走强令澳元面临挑战
• 受 1 月份消费者信心放缓的影响，预计澳洲联储不会加息
• 大宗商品价格下跌导致澳元面临下行压力
• 中国第四季度GDP同比增长5.2%，略低于预期5.3%
• 美国国债收益率上扬为美元提供了支撑。

澳元/美元周三试图打破连跌走势，寻求稳定。上一交易日，受美国国债收益率上扬推动美元走强的影响，澳元兑美元出现下跌。市场参与者减少了对美国联邦储备委员会（美联储）降息的猜测。中东冲突的紧张局势加剧也助长了投资者的谨慎情绪。此外，大宗商品价格下跌（可能反映了对中国需求疲软的担忧）也对澳元构成了压力。

澳大利亚 1 月份的消费者信心数据显示出现萎缩，这导致人们认为澳大利亚储备银行（RBA）在即将于 2 月份召开的董事会上可能不会进一步收紧政策，给澳元/美元带来压力。

中国第四季度国内生产总值（GDP）同比增长5.2%，低于预期的 5.3%。12 月份工业生产（同比）增长 6.8%，预期为 6.6%。零售销售同比增长 7.4%，低于市场一致预期的 8.0%。

12 月份，中国居民消费价格连续第三个月下降，生产者价格也有所下降。这表明中国持续存在通货紧缩的成本压力。不过，国务院总理李强周二在达沃斯世界经济论坛发表演讲时表示，2023 年中国经济增长约为 5.2%。这一增长率略好于中国政府设定的官方目标。

美元指数（DXY）在连涨四天后持稳，美联储官员最近的讲话为其提供了支撑。美联储理事克里斯托弗-沃勒（Christopher Waller）警告说，尽管通胀前景出现了积极的发展，但央行并不急于制定降息计划。

亚特兰大联储主席拉斐尔-博斯蒂克周末也表示，过早降息可能导致通胀波动。博斯蒂克强调，预计未来几个月通胀向央行2.0%目标的减速将放缓。

美国 1 月份纽约帝国制造业指数大幅下降，降至 43.7，远低于预期的下降 5。交易员可能会关注即将公布的美国 12 月份零售销售数据。预计零售额将略有增长，这将有助于深入了解消费者的消费模式。

每日摘要市场动态：澳元因美元走强而下跌

• 澳大利亚道明证券 通胀率从 11 月份的 4.4%上升至 12 月份的 5.2%。
• 澳大利亚 12 月份的招聘广告增长了 0.1%，与之前的下降 4.6% 相比有所摆动。
• 中国人民银行（PBoC）将中期贷款利率稳定在 2.5%，增加了下个月降低存款准备金率的预期。
• 中国 12 月居民消费价格指数同比下降 0.3%，预期下降 0.4%。环比上升0.1%，市场预期为 0.2%。生产者价格指数同比下降 2.7%，略高于预期的 2.6%。
• 巴克莱银行（Barclays）周五修改了对美联储（Fed）首次降息的预测，将降息时间从6月份改为3月份。巴克莱分析师在周五发布的一份报告中表示，他们预计联邦公开市场委员会（FOMC）将在 3 月份的会议上将联邦基金利率下调 25 个基点。
• 美国劳工统计局报告称，12月份生产者价格指数（PPI）同比增长1.0%，前值为0.8%。核心 PPI 同比为 1.8%，低于 11 月份的 2.0%。月度总体和核心 PPI 指数分别持平于-0.1%和 0.0%。
• 美国劳工统计局报告称，12 月份美国消费者物价指数（CPI）同比增长 3.4%，超过 11 月份的 3.1%和市场预期的 3.2%。12 月份的月度 CPI 增长率为 0.3%，超过了市场分析师预计的 0.2%。核心 CPI 年率为 3.9%，比 11 月份的 4.0% 略有下降，而月率则稳定在 0.3%，符合预期。

技术分析：澳元在心理价位 0.6600 下方徘徊

澳元周三交投于0.6590附近，紧随其后的是0.6600心理阻力位。若突破该阻力位，澳元/美元将逼近0.6650的主要水平，其后是0.6680的14天指数移动平均线（EMA）和0.6700的心理水平。下行方面，50% 回撤位 0.6566 可能成为关键支撑位，其次是主要支撑位 0.6550。

澳元/美元：日线图

今日澳元价格

下表显示了今日澳元兑上市主要货币的百分比变化。澳元兑新西兰元汇率最弱。

	美元	欧元	英镑	加元	澳元	日元	纽元	瑞郎
美元		-0.03%	-0.02%	-0.06%	-0.03%	-0.04%	-0.12%	-0.06%
欧元	0.03%		0.00%	-0.03%	0.00%	-0.01%	-0.08%	-0.03%
英镑	0.02%	-0.01%		-0.05%	0.00%	-0.03%	-0.09%	-0.05%
加元	0.06%	0.03%	0.04%		0.02%	0.01%	-0.08%	-0.02%
澳元	0.03%	0.00%	0.01%	-0.03%		-0.01%	-0.09%	-0.02%
日元	0.02%	0.00%	0.01%	-0.04%	0.00%		-0.10%	-0.03%
纽元	0.12%	0.09%	0.11%	0.06%	0.09%	0.08%		0.08%
瑞郎	0.06%	0.03%	0.04%	0.00%	0.03%	0.01%	-0.06%

热图显示了主要货币之间的百分比变化。基准货币从左列中选取，报价货币从顶行中选取。例如，如果您从左列选择欧元，然后沿水平线移动到日元，方框中显示的百分比变化将代表欧元（基准）/日元（报价）。

澳元常见问题

推动澳元走势的关键因素是什么？

澳元（AUD）最重要的因素之一是澳大利亚储备银行（RBA）设定的利率水平。由于澳大利亚是一个资源丰富的国家，另一个关键驱动因素是其最大出口产品铁矿石的价格。澳大利亚最大的贸易伙伴中国经济的健康状况，以及澳大利亚的通货膨胀率、增长率和贸易平衡也是一个因素。市场情绪–投资者是选择风险更大的资产（风险偏好）还是寻求避险（风险厌恶）–也是一个因素，风险偏好对澳元有利。

澳大利亚储备银行的决策如何影响澳元？

澳大利亚储备银行（RBA）通过设定澳大利亚银行之间的贷款利率水平来影响澳元（AUD）。这将影响整个经济的利率水平。澳大利亚央行的主要目标是通过上下调整利率来维持 2-3% 的稳定通胀率。与其他主要央行相比，相对较高的利率会支持澳元，反之则会支持相对较低的利率。澳大利亚央行还可以利用量化宽松政策和紧缩政策来影响信贷条件，前者对澳元不利，后者对澳元有利。

中国经济的健康状况对澳元有何影响？

中国是澳大利亚最大的贸易伙伴，因此中国经济的健康状况对澳元（AUD）的价值有重大影响。当中国经济发展良好时，就会从澳大利亚购买更多的原材料、商品和服务，从而提升对澳元的需求，推高澳元的价值。而当中国经济增长不如预期时，情况则恰恰相反。因此，中国经济增长数据的好坏往往会对澳元及其货币对产生直接影响。

铁矿石价格对澳元有何影响？

铁矿石是澳大利亚最大的出口产品，根据 2021 年的数据，每年出口额达 1,180 亿澳元，主要目的地是中国。因此，铁矿石的价格可以成为澳元的推动力。一般来说，如果铁矿石价格上涨，澳元也会上涨，因为货币的总需求会增加。如果铁矿石价格下跌，情况则相反。铁矿石价格上涨也往往导致澳大利亚贸易收支出现正数的可能性增大，这对澳元也是有利的。

贸易差额对澳元有何影响？

贸易差额是一个国家的出口收入与进口支付之间的差额，是影响澳元价值的另一个因素。如果澳大利亚生产的出口商品非常抢手，那么其货币就会升值，这完全是由于外国买家购买澳大利亚出口商品的需求与澳大利亚购买进口商品的支出之间产生了盈余。因此，正的净贸易差额会使澳元升值，如果贸易差额为负，则会产生相反的效果。